揭秘主力出货真相,10年实战经验，一卖就跌的绝技，5分钟深度解读必读！
主力出货，是股市中一个复杂且微妙的话题。以下是关于主力出货的一些基本原理和技巧，供您参考：
### 主力出货的基本原理
1. "市场心理"：主力通过操纵股价，使得投资者产生恐慌或者贪婪心理，从而大量卖出股票。
2. "资金优势"：主力通常拥有较大的资金量，可以通过大量买卖来影响股价。
3. "时间优势"：主力出货通常需要较长时间，以便在价格下跌过程中逐步卖出。
### 10年“一卖就跌”的出货技巧
1. "高位震荡出货"：主力在股价高位时，通过大量买卖，制造股价震荡，让投资者在震荡中卖出股票。
2. "拉高出货"：主力在股价拉高后，突然大量卖出，导致股价下跌。
3. "分时图出货"：主力在分时图上通过大量卖出，使得股价在短时间内快速下跌。
4. "消息面出货"：主力通过发布利好消息，吸引投资者买入，然后大量卖出。
5. "盘中砸盘出货"：主力在盘中突然大量卖出，使得股价快速下跌。
### 如何识别主力出货
1. "成交量"：成交量突然放大，但股价不涨或下跌。
2. "股价走势"：股价在高位震荡，但成交量不增。
3. "消息面"：突然出现利好消息，但股价不涨。
4. "分时
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主力出货讲究天时、地利、人和，并不是说出就出的，出货也讲究时机的选择。由于主力手中控制着大量的筹码，抽身相对比较难，如果一不小心，很容易在高位将自己套牢，下面本节就来讲讲主力出货的几个重要时机。
一、基本面似乎要扭转
主力出货需要选择一个重要的时机，这个时机从大的方向把握就是宏观经济的转淡。主力出货的最好时机应该是在宏观经济运行至高峰后，出现回落迹象之时，此时的股市已经经过了漫长的上涨，渐进牛市尾声，并且此时目标股的题材也基本被挖掘殆尽，股价已经涨到了尽头，市场心态也达到了最佳的时期，市场人气高涨，主力此时出货就显得比较轻松了。
实例剖析：从2005年下半年开始到2007年10月，上证指数涨到6124点，这一轮的大牛市可谓将股市推向了繁荣的极点，市场中几乎每只股票都在上涨。中海发展(600026)在这一轮大牛市中股价从5.43元涨到了44元，涨幅之大，此时，炒股热潮一浪高过一浪，市场投机气氛过热，周边投资环境出现逆转，美国次贷金融危机、国际原油持续飙涨，国内收紧货币供应等，这些现象都预示着未来股价将下跌了。此时主力看到出货的时机到来了，于是在2007年10月以后就开始酝酿出货，如图6-1所示。
图6-1 基本面扭转是主力出货时机的实例
二、走势越强越要出货
大盘处于强势的时候，这是众多主力首选的出货时机。大盘上涨的时候人气旺盛，散户追高意愿较强，这正好可为主力所利用。许多主力在大盘下跌的时候勉强支持，一旦发现大盘走势好，就刻意抬高，随后在大盘见顶之前设计好出货方案。
实例剖析：云南旅游(002059)的股价从2009年2月开始一直跟随着大盘处于强势上攻势头，到了2009年5月初，大盘的股指依然在不断攀升，仍然处于强势状态，而再看看“云南旅游”这只股票的日K线走势却出现了震荡走势，这是主力在高位酝酿出货的表现。到了2009年8月，大盘才开始见顶，而此时主力已经出货完毕了，个股的股价已经开始下跌了，如图6-2所示。
图6-2 走势越强越要出货的实例
三、巧用利好消息出局
聪明的主力往往会借助利好消息满天飞的时候往外派发筹码，因为散户爱盲目追风，听说某只股票有利好，就会争先恐后地抢筹码。其实，这些利好消息都是主力早就知道了的，有些很可能还是主力故意捏造的，用来引诱散户上当，让散户接上最后这一棒。
实例剖析：宁波华翔(002048)于2011年5月17日公开表示，将动用不超过2亿元从二级市场回购公司股份，消息公布当天，该股高开大涨近7%，散户看到这样的好势头于是纷纷蜂拥而上，导致当日成交量急剧增大。可是一旦消息兑现时，股价又继续下跌了，其实这是主力在借利好消息出货，这下跌的短短7个交易日里，该上市公司的第四大股东华宝信托借利好出货，疯狂抛售逾1330万股，如图6-3所示。
图6-3 主力借利好出货的实例
四、技术形态已然具备
主力出货肯定要尽量卖在比较高位的价格。所以，主力出货一般都尽可能地维持在高价位出货，以实现利润最大化，于是在高位形成“久盘不跌”的走势，久而久之，在高位出现各种各样的形态，如横线、M头、头肩顶等，若投资者在高位发现这样的K线形态，那很可能是主力要出货了。
实例剖析：澄星股份(600078)的股价经过大幅的拉升后，主力在高位区域酝酿出货，出货时主力构筑了一个M头的形态，主力分两次出货，因为筹码较多，一次出不完，出得太低又划不来。由于大市是向上的，第一次出货被散户看成调整，因此第二次主力只需花少量的钱拉高就有散户愿意追高，第二次将手中的筹码出尽，如图6-4所示。
图6-4 借助技术形态出货的实例
见微知著识出货
主力出货的目的是尽量吸引买盘，通过各种手段稳定其他持股者的信心，而自己却在尽量高的价位上派发手中尽量多的股票，那么我们如何才能发觉主力在出货呢?识别了主力出货我们就会跟随其出局，而不会误中圈套。下面总结了主力大体有六种出货征兆。
一、大阴K线的危险
一般情况下，如果股价处于升势中，大家都会不惜追高买入，此时市场的人气非常旺盛，如果此时股价稍有回落显得便宜，就会被这些抢购的入市者承接住。因此，在股价上升阶段一般都不会出现大的阴线，如果突然有一日K线图上出现了较大的阴线，说明市场上的人心变了，买与卖的力量正在形成新的对比。所以，一旦在上升趋势中出现大阴K线是非常危险的，预示着市场已经好景不长了，主力即将出货了，如图6-5所示。
图6-5 大阴 K 线的危险
目标达到就是股价达到了主力的目标价位，一般这个目标价位散户是无从得知的，但投资者可以根据股价涨幅进行推算。方法很简单，就是当我们买进一只股票后，用几种不同的分析测算方法获得的都是某一个点位的时候，那么在这个点位上就是目标价位。所以，当股价接近或超过所预测的目标位置时，就是主力可能出货的时候了。
二、振幅剧烈需小心
股价大幅上下震荡，在升势顶部多空双方相遇的区域中，看多者买入勇气未减，看空者忙于大量出货。因此，必然会造成股价上下剧烈波动，并且这种波动的高点和低点都不断降低，在这种状态下，散户就需要小心了，说明主力在高位区域震荡出货，如图6-6所示。
图6-6 振幅剧烈需小心
三、支撑位一破，大势难留
这里所说的支撑位被击破是指重大支撑位被击破，重大支撑位一般是总升幅回落3.82%处的价位，只要这个价位被击穿，甚至只要日 K 线的下影线穿过此价位，就足以说明市场上投资大众的信心已经被动摇。因此，在股价上涨了一段时间之后，如果出现股价向下穿透支撑位，就意味着上涨趋势已经出现了问题，主力要准备出货了，如图6-7所示。
图6-7 跌破重要支撑位时，投资者需要小心
四、该涨不涨有问题
在形态、技术、基本面都向好的情况下，股价却不涨，这就是出货的前兆。还有就是公布了预期的利好消息，基本面要求股价上涨，但股价却偏偏不涨，也是出货的前兆。所以，基本面、技术面决定了股票该涨而不涨，那么此时就是主力出货的前兆。
如图6-8 所示，股价放巨量向上突破，理论上应该有一段上涨行情出现。结果不涨，第二天从高位下来，这是出货的征兆，随后果然连续暴跌。
图6-8 该涨不涨有问题
五、消息堆积要谨慎
消息包括正道消息和传言。正道消息增多就是报刊上及电视台、广播电台里的关于该股的消息多了，这时候就是主力要准备出货了。上涨的过程中，报纸上一般见不到多少消息，但是如果正道的宣传开始增加，就说明主力萌生退意，要出货了。
另外关于该股的传言增多，也是主力出货的预兆。一只股票在以前都没有任何消息，但就在主力准备出货时，就会将消息四处散播，当你的朋友接收到这个消息时，就会传给你，你又会传给其他人，就这样传言满天飞，其实这是主力出货的前兆。
六、价值背离速离场
股价经过长期的上涨，涨幅已经很大，有的甚至达到了十几倍、几十倍，股价严重脱离了内在的价值，未来价值已经被严重透支，到了上极限区。此时，成交量也明显放大，甚至会出现天量。出现这些现象，说明股价离头部已经不远了，主力正在酝酿出货，散户投资者应以出货和减仓为主。
如图6-9所示，该股从2005年7月底的4.51元涨到了2007年9月底的27.18元，涨幅为464.7%，涨幅之大，此时股价已经严重脱离了内在的价值，主力于高位酝酿出货，事实证明，接下来股价出现了暴跌。
图6-9 价值背离速离场
放量不涨是主力出货前兆，一般情况下，成交量放大，股价就会上涨，但如果成交量放大，而股价却不上涨，甚至停滞不前，则很可能是主力出货。因此，不管在什么情况下，只要是放量不涨，就基本能确认是主力在出货。
简单的操作投资感悟：永远要谨记以下几点投资感悟
1、炒股该止损的时候就不要去补仓
补仓如同开新仓，通常来说分为盈利时候的补仓和亏损时候的补仓，对交易员来说，盈利补仓应该做到但是却很难做到，因为不敢，害怕把均价拉高，一个小回调就造成账面盈利的缩水，亏损补仓不应该做但是大部分的交易员却甘之如饴，因为不甘，不甘心造成事实上的亏损，总是希望可以不亏钱，这就是交易如此的简单却又如此的难，从来没有任何一个行业像金融投机交易这样学习简单，却又实践如此之难，说到底无怪乎还是贪婪与恐惧的心理弱点。
为什么交易如此的难?难在哪儿?是很多交易员一直在追寻的，当然，每个人的经历阅历不同，看待事物的角度不同，追寻的落脚点也不同，由此也产生了很多观点相左的争论。
就拿止损来说，低点可以有很多，但是最低点永远只有一个，除非买到最低点上，否则开仓进场都会很容易的面临亏损，最起码是账面上的，这个时候就产生了很多不同的声音。
亏损的时候补仓，一个最让普通交易者从心底上接受的做法，因为通过补仓可以拉低均价，看起来亏得没有那么多，稍微反弹一下就可以由亏钱变为平价，甚至变成盈利，好像是一种看起来解决了交易者亏损问题的好办法，很遗憾，这又是一个假象，又是一副分析师们可以天天开，但是交易者绝对不喝的交易毒药，被套之后想当然的低位补仓，大多数爆仓的交易者就是这个样子爆掉的。
交易是自由的，但是绝对不是散漫的，站在理论的角度上，亏损的低位补仓拉低均价的确是一种可行的技术手段，但是这最大的问题是忽视了心态的作用，曾经见过一个对短线波动很敏锐的交易员，绝大多数的交易都是盈利的，但是就是喜欢被套的单子低位补仓拉均价，一笔亏损把所有的盈利亏损殆尽，去年再见他的时候，已经彻底离开交易行业了，言谈中对交易的话题很回避，相必对他来说那终归是一段不好的人生体验。心理上的伤害可能这一生都忘不掉。
2、只买上升轨道的股票，不买下降轨道的股票，如果股票一直在上升轨道，就永远持有，永远不要卖!
在具体操作上，要学会“顺势而为，逆众而行”，何以言之?因为股票的东西，只有在其上涨开始时买进，而在其下跌将要发生或刚开始时卖出才可真正稳定获利。但股票市场又是一个奇怪的东西，总是少数人赚多数人的钱。当众人一致看多时，就意味着风险降临，而当众人一致看空时，即意味着机遇已悄然来临!这是屡试见效的。而且，在股票市场中，由于下跌的时间总是多于上涨的时间，故体现在实际操作上，一年中只有三分之一的时间适合买股并持有，而有三分之二的时间需要空仓持现，静观其变，这样才可处于主动地位。
3、不要把所有的钱一次性买进同一只股票，即便你非常看好它，而且事后证明你是对的，也不要一次性买进。总有可能买得更低，或者有更好的机会买进。
贪婪和恐惧是人天生的恶习，谁也无法完全克服。意志坚强的人，可选择做第一种人，沉浸其中，通过努力的学习和操作来致富。其他的人要想克服贪婪和恐惧，做第二种人是你最佳选择!而且也不累!
众所周知，股票市场是一个1和0博弈的市场，有人赚钱，必有人赔钱。大多数投资人都按捺不住自己交易的心，频繁交易，追涨杀跌，到头来辛苦一年，两手空空，甚至一二十年，也是空空如也。
4、赢钱时加仓，输钱时减码，如果你不想死的快而想赚得快，这是唯一的方法。
5、资金管理是战略，买卖股票是战术，具体价位是战斗。十次交易中，即使五次交易你失败了，但只要把这五次交易的总亏损控制在交易本金的20%以内，剩下的五次成功交易，哪怕用四次小赚去填补交易本金20%的亏损，剩下一次大赚，也会令你有较好的收益。
6、坚定一个信念：不熟悉的东西，不能碰;侥幸的赌博心理，不能有。
市场刚开始跌的时候，所有股票都一起跌，不管好坏，无论优劣。因为跌势初期，左右市场的主要力量，是恐惧心理带来的获利回吐行为。这时，股市短期作为"投票器"的功能上升，大家都投抛售票，鼓励下跌。猛跌几天后，就开始分化了。
好公司的核心，在于它的管理团队和竞争战略。
乔木是大机构，灌木是小机构，茅草是个人投资者。不同种类有着不同的生命节奏。乔木长得慢，灌木快一点，茅草最快。乔木长得虽慢，但很扎实，高且久，能当栋梁，茅草长得快，却柔弱速朽，一岁一枯荣，不过量大，更新快，春风吹又生，生生不息。枯死的茅草还肥沃着土地，为整片树林提供营养。错落的灌木，丰富着生态层次，填补空隙。乔木、灌木、茅草，大机构、小机构、个人，依着各自的生命节奏，在同一片土地上，努力生长。生为茅草，不必羡慕乔木的稳健挺拔，身为乔木，不必羡慕茅草的飘逸灵动。
涨潮时一起欢腾，退潮时观看裸泳。避免未来尴尬的方法，是时不时检查一下自己的装备，看看裤衩是否还在身上。在不停更换泳衣比拼漂亮的过程中，不要因为过于兴奋，衣服被浪冲走了也没发觉。不是不可以换衣服，只是要在每次换装时，认真检查其质量，确保在潮起潮落的冲刷下，不会脱落。市场无法把人弄晕，是人把自己弄晕的。进出之间，有理有据，一招一式，像模像样，赚取自己可把握的，不眼红别人获得的，头就不会晕，裸泳的风险就比较小。
7、当一个股票实然上涨5%以上时，往往是短期出货良机。因为抛出后，总会有低位介入的时机。反之，在大多数情况下，如果庄家拉高时，散户们没有及时借机出货，将会抱股步入漫漫熊途之中，最后，不得不割肉出局，这就是众多散户亏损的主要原因所在。
虽然每个成功的投资者投资之道不尽相同，但无疑所有的成功投资者都是顺应了某些市场的规律。杨百万很早就认识到：掌握多少股市的规律，掌握多少财富。所以对市场规律的探索从来都是不遗余力，先探索规律，再去实战操作，先追求智慧，再追求财富。
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